A Princeton Equity Group fechou com sucesso seu terceiro fundo, reunindo compromissos totais de US$ 1,3 bilhão. Esta firma de investimento privada especializa-se em empresas franqueadoras e empreendimentos com múltiplos pontos de presença. O Fundo Princeton Equity Partners III foi significativamente superinscrito em apenas dois meses.
O novo fundo excedeu a meta inicial de captação de US$ 875 milhões. Ele é mais de duas vezes maior que o fundo anterior da Princeton, no valor de US$ 575 milhões, que foi fechado há três anos. Tanto os parceiros limitados existentes quanto investidores institucionais internacionais participaram do novo fundo.
Entre os novos investidores estão fundos de pensão, endowments, fundações de caridade e fundos soberanos de riqueza. Capital também foi aportado por escritórios familiares, seguradoras e gestores de ativos. A base de investidores se expandiu, especialmente na Europa.
A Princeton declarou que continuará a seguir a estratégia de investimento estabelecida em 2006. A empresa colabora com equipes de gestão, fornecendo não apenas capital, mas também recursos operacionais. O portfólio da empresa abrange setores como fitness, saúde, serviços ao consumidor e outros.
O foco principal da Princeton está em empresas que utilizam modelos de franquia ou possuem múltiplas unidades de trabalho. A estratégia abrange empresas de diversas categorias de serviços e consumo. Ao longo de sua história, a firma investiu em mais de 30 tais empreendimentos.
Marcas como Barry’s, D1 Training, Massage Envy e European Wax Center estão no portfólio. Outros investimentos incluem KidStrong, Ellie Mental Health e Strickland Brothers. A Princeton também apoiou empresas como Amped Fitness, Pirtek e StretchZone.
KidStrong, um dos investimentos recentes da Princeton, é um negócio de desenvolvimento infantil que administra mais de 180 centros na América do Norte. A KidStrong oferece aulas, acampamentos e festas focadas no desenvolvimento físico e mental das crianças. Os programas desta empresa são desenvolvidos com a participação de especialistas em desenvolvimento infantil.
A Princeton enfatizou que sua estratégia é baseada em parceria de longo prazo com fundadores e equipes de gestão, fornecendo capital e experiência setorial para apoiar o crescimento das empresas no portfólio. Para apoiar seus investimentos, a empresa utiliza um grupo operacional especializado, o GrowthEdge, bem como a plataforma tecnológica FusionPoint, baseada em inteligência artificial.
Jim Waskovich, cofundador e sócio-gerente, observou que a firma está focada em negócios liderados por fundadores, enfatizando sua economia unitária e capacidade de operar em um cenário econômico em mudança. O novo fundo fornece à Princeton capital adicional para apoiar as empresas dentro de sua estratégia de investimento, além de expandir as oportunidades de trabalho com franqueadores e empresas multiunidades.
Atualmente, a Princeton administra cerca de US$ 3 bilhões em ativos, o que inclui os compromissos do terceiro fundo recém-fechado. A firma foi fundada há cerca de duas décadas, e sua estratégia permanece inalterada desde 2006.
O Fundo III atraiu compromissos tanto de investidores institucionais existentes quanto de novos. A rodada de captação de recursos reforçou os laços da Princeton com fornecedores internacionais de capital. Doug Kennealey, cofundador e sócio-gerente, afirmou que o fundo contribuiu para a expansão da base de investidores da firma, destacando especialmente os novos relacionamentos na Europa, bem como o estabelecimento de conexões com consultores globais e grandes endowments.
A firma informou que esses compromissos ocorreram em meio ao apoio contínuo dos investidores atuais. A Lazard atuou como agente exclusivo de colocação do fundo, e a Proskauer Rose forneceu consultoria jurídica à Princeton. O novo capital dá à Princeton recursos para buscar novas oportunidades de investimento, e a firma continuará focada em empresas com modelo de franquia e multiunidades.