Asosiy uchun shaxsiy moliyaviy rejalashtirish murakkab vazifa boʻlishi mumkin, chunki shaxsiy hayot va kompaniya faoliyati chegaralari koʻpincha erib ketadi. Koʻpincha tadbirkor kompaniyaga oʻzidan koʻproq kuch sarflayotgani tuyuladi. Bu tadbirkorlikning tabiati: asoschi vaqt, kapital, qulaylik va baʼzan biznes oxir-oqibat foyda va boylik yaratish orqali bu qurbonliklarni qoplashiga ishonch bilan yashirinishga tayyor boʻlishi kerak. Biznesk yuristning roli mohiyati shundaki, avvalo biror narsa yaratiladi, va undan keladigan foyda keyinroq keladi.
Biroq, tadbirkor xatarni qabul qilish bilan butun shaxsiy moliyaviy hayotingizni bitta natijaga bogʻlash oʻrtasida muhim farq mavjud. Qoidalarining birinchisi – biznesni faqat chiqish (exit) uchun qurmang. Biznes taʼsir koʻrsatish va foyda keltirish uchun yaratilishi kerak. Barqaror pul oqimini taʼminlaydigan, oʻsish uchun mablagʻlarni qayta investitsiya qila oladigan va nihoyatda egalar orasida foydani taqsimlay oladigan kompaniya ichki qiymatga ega. Qiymatni baholash, tashqi moliyalashtirish va keyingi sotib olish yoki IPO mustahkam biznes yaratishning yon mahsuloti boʻlishi kerak, uning asosiy maqsadi emas.
Asoschilar keyingi moliyalashtirish turini yoki potentsial xaridorni hisobga olgan holda rejalashtirishni boshlasalar, mijozlarga va foydaga eʼtibor qaratish oʻrniga, ularning shaxsiy moliyalarining xavfli tarzda amalga oshilmasligi mumkin boʻlgan taxminlarga bogʻlanishi mumkin. Afsuski, bugungi kunda bu keng tarqalgan amaliyotga aylandi. Garchi har qanday asoschida A rejasi mavjud boʻlsa – biznes kengayadi va foyda ortadi – bunga agressiv intilish hech qanday aybdor emas. Biroq, doimo moliyaviy B rejasi ham mavjud boʻlishi kerak.
Biznesni qurish jarayonida ham joriy daromaddan mablagʻlarni ajratib olish va ularni tizimli ravishda investitsiya qilishga harakat qilish kerak. Har oylik SIP, pensiya portfeli yoki boshqa diversifikatsiyalangan investitsiyalar kompaniyangiz aksiyador kapitalining potentsial qiymati bilan solishtirganda ahamiyatsiz tuyulishi mumkin. Aynan shu sababli asoschilar koʻpincha buni eʼtiborsiz qoldiradilar. Biroq, kelajakdagi pul oqimlari ular haqiqatan ham sodir boʻlguncha faqat qogʻozda mavjud. Oʻn yilda kompaniya tashqarisida shakllantirilgan intizomli portfel sezilarli mulkka aylanishi mumkin. Bundan tashqari, bu asoschiga juda qimmatli imkoniyat beradi – har bir shaxsiy moliyaviy ehtiyojni keyingi turdan qondirishga bogʻliq boʻlmagan biznes qarorlarini qabul qilish.
Biznes shakllanayotgan davrda asoschilar oʻzlariga kamroq maosh toʻlashadi, chunki kompaniyada qolgan har bir rupiya muhimdir. Kompaniya institutsional kapitalni olganida, pul oqimlarini yaxshilaganda yoki professional menejment kompensatsiyasini toʻlashga qodir boʻlganda, asoschi oʻzini asosiy uy-joy xarajatlarini qoplaydigan, maqbul bozorga yoʻnaltirilgan maoshga oʻtishni koʻrib chiqishi kerak. Maqsad bu hayot tarzi inflyatsiyasi emas, balki shaxsiy moliyaviy stressni yashirin biznes xavfiga aylanishining oldini olishdir.
Asoschilar shuningdek, favqulodda holatlar uchun sezilarli shaxsiy zaxirani saqlab turishlari kerak – ideal holda, 12–24 oy davomida asosiy xarajatlarni qoplash uchun – bu kompaniya tashqarisida boʻlishi kerak. Biznes mablagʻlari shaxsiy ehtiyojlar uchun likvidlik hisoblanmaydi. Qiyin yili asoschi daromadning pasayishi, aksiyalarni sotish imkonsizligi va biznesga koʻproq kapital kiritish zarurati bosimi bilan bir vaqtda duch kelishi mumkin. Aynan bunday paytlarda shaxsiy zaxira eng muhim boʻladi. Adekvat tibbiy va hayot sugʻurtalash, shuningdek, keraksiz shaxsiy kreditlashdan qochish ham bir darajada muhim.
Kompaniya yetuklashgan sari asoschilar qisman likvidlikka eʼtibor qaratishlari kerak. Moliyalashtirishning keyingi turlari paytida, investorlar va direktorlar kengashining ruxsat berishi sharti bilan, asoschi toʻliq yoki toʻliq rad etilishni kutish oʻrniga, aksiyalarining kichik qismini sotishni koʻrib chiqishi mumkin. Shu bilan birga, bu aktivlarni agressiv ravishda sotishga aylanishi kerak emas, chunki haddan tashqari sotish notoʻgʻri signallar berishi mumkin. Biroq, konsentrlangan korporativ boylikning kichik qismini diversifikatsiyalangan shaxsiy aktivlarga aylantirish biznesga sodiqlikni kamaytirmasdan xatarni kamaytirishi mumkin.
Soliq rejalashtirish likvidlik hodisasidan ancha oldin, sotuv hujjatlarini olgandan keyin emas, boshlanishi kerak. Hindistonda asoschining aksiyalariga egalik tuzilmasi va muddatlari yakuniy soliq toʻlagandan keyingi daromadga sezilarli taʼsir qilishi mumkin. Masalan, notich aksiyalar odatda 24 oy davomida egasi boʻlganidan soʻng uzoq muddatli kapital aktivlari sifatida tasniflanadi. Hozirda uzoq muddatli kapital ortigʻi daromad 12,5% stavkada soliqqa tortiladi. Tegishli startaplar shuningdek, malakali ESOP larning kechiktirilgan soliqqa tortilishi kabi maʼlum imtiyozlarga ega, shu bilan birga ikkilamchi sotuvlar muddati, mulk tuzilmasi va merosxoʻrlikni rejalashtirish sezilarli soliqiy oqibatlarga ega boʻlishi mumkin. Shuning uchun katta moliyalashtirish turini, ikkilamchi sotuvni yoki chiqishni kutayotgan asoschilar oʻz aktivlarini samarali tuzish uchun vaqt borligicha soliq va huquqiy maslahatchilarini erta jalb qilishlari kerak.
Nihoyat, biznesdan chiqish yangi moliyaviy rejalashtirish vazifasini yaratadi: birdaniga likvidlikka aylanish. Yillar davomida bitta yuqori xavfli, tez oʻsayotgan aktivga ega boʻlgan asoschi keyingi bosqichga avtomatik ravishda shu mentalitetni qoʻllamaydi. Biznesdan chiqqandan keyingi boylik odatda aksiyalar, fiksli daromad, naqd pul, real aktivlar va asoschining ehtiyojlariga mos keladigan boshqa investitsiyalar oʻrtasida diversifikatsiyalangan taqsimotga yoʻnaltirilishi kerak. Maqsad boylik yaratishdan xavfni hisobga olgan holda kompaundingga oʻzgaradi.
Asoschilar uchun eng katta imkoniyat ularning oʻz kompaniyasida joylashgan. Biroq, ularning eng katta moliyaviy xatosi buni boshqa barcha turdagi rejalashtirishlarni bekor qiladi deb hisoblashidir. A Rejasiga ishonch bilan amal qiling, ammo har oyda B Rejasini jim turib qurib boring. Agar A Rejasi ajoyib muvaffaqiyatga erishsa, diversifikatsiyalangan tejashlar hali ham foydali boʻladi. Agar u koʻproq vaqt olsa, ular beqimmat boʻlishi mumkin.